纽约曼哈顿，32街与公园大道交汇处。东北角是一家花旗银行；与花旗银行隔街相对的是商业银行公司（Commerce Bancorp）；North Fork银行位于西南角；西北角上，摩根大通一家新的分行刚刚开业不久。而站在十字街头，目光所及之处，你可以毫不困难地辨认出汇丰银行醒目的红白标志。要形容这种白热化的网点大战，“饱和”也许是最贴切的词汇。

　  传统智慧认为，决定零售业务成功的三大因素是：地段、地段、地段。美国的银行家们似乎对此也深信不疑。近两年中，人们耳闻目睹了美国零售银行市场数宗大规模并购案，首要的驱动因素无一不是争夺零售网点与客户：信用卡巨头Capital One以146亿美元收购拥有355家网点的North Fork，摩根大通用自己的公司信托业务交换拥有338家网点的纽约银行零售业务，美联银行（Wachovia）收购拥有285家物理网点的Golden West金融集团……

　   但美国银行业巨头们的饕餮盛宴也许无法持续下去，因为尽管在金融放松管制的大潮中，大萧条时代所制定的诸多限制性条款业已废止，但还有一条依然保留着：任何一家银行持有的存款，包括支票账户、储蓄账户和大额存单（CD）等，不得超过全国存款总额的10％。

　  《1994年里格尔-尼尔州际银行及分行效率法》（Riegel-Neal Interstate Banking and Branching Efficiency Act of 1994）是美国金融放松管制过程中较早的一个具有历史意义的法案。该法案为银行跨州经营扫清了道路。但当时为了绥靖对放松管制持异见的人士，法案依然保留了10％的存款上限：一家银行可以通过自身的有机增长突破10％上限，但不得通过并购突破上限。

　  之所以保留这一规定，一方面是担心整个金融系统的风险会过分集中于大银行，另一方面，也是担心如果市场上只剩下为数甚少的大型全国性银行，则边远及经济落后社区的弱势群体将无法享受充分的金融服务。

　  1994年的美国银行（Bank of America），还只是一家名为国民银行公司（Nations Bank Corp.）的不起眼的地区性银行，然而到了1990年代，借着金融放松管制的东风，通过一系列并购扩张，今天的美国银行已成为全美第一家逼近10％存款上限的银行：其当前存款总额超过5800亿美元，约占美国银行业存款总额的9％。

　  但由于法定存款上限的存在，美国银行显然已经不能通过并购来扩大自己在美国国内市场的份额，甚至其美国以外的并购，也会因此而受到影响，因为很多外国大银行也在美国从事储蓄存款业务—美国存款额最高的50家银行中，有10家为外资银行。

　   据《华尔街日报》2007年1月16日报道，自2006年底以来，美国银行一直在悄无声息地推动同业并游说政界，或者用美国银行自己的话来说，通过“不间断的教育性努力”，试图提高法定存款上限，最好索性废除了之。另在一份题为《全球市场现实呼吁反思存款上限》（Global Market Realities Call for Rethinking of Deposit Cap）的文件中，美国银行称，存款上限人为抑制了美国银行业的成长，使得美国银行业在同外资银行的竞争中处于弱势地位。它还警告说，如果继续保留10％的存款上限，那么“早晚有一天，国外银行业巨无霸将有可能收购美国最大的银行”。

　  美国银行的立场很快便遭遇强烈反弹，尤其是来自中小银行的反对。代表美国5000多家社区银行的美国独立社区银行家联合会（Independent Community Bankers of America）主席即发出威胁说：“如果有谁敢碰一碰10％存款上限，我们就是舍得一身剐，也要抗争到底！”

　  也许是反对的声音太过强烈，2007年1月23日，美国银行董事长兼首席执行官肯•刘易斯（Ken Lewis）公开表示，美国银行将暂时不再寻求提高存款上限。但此后才一天，1月24日，美联银行首席执行官肯•汤普森（Ken Thompson）即在另一场合表示，存款上限应予废除。尽管这只是他的个人意见，并不代表银行官方立场。随后又有坊间传言，存款份额分别排名全美第4、第5的美联和富国（Wells Fargo）有可能在2007年内达成合并交易。如果传言属实，则合并后的银行存款份额也将直逼10％监管上限。

　  我们可以预见，围绕着存款上限的去留，美国银行业各利益团体将会有一场恶战。但无论如何，美国政府在短期内修订有关法律的可能性不大。因此，对于银行来说，与其将赌注押在游说政界、修改法律上，不如反躬内省，更多着眼于如何强化同现有客户的关系，这就需要银行在产品和客户服务方面更为激进地创新。

　创新“盲区”

　  长期以来，美国零售银行业在产品和服务创新方面，要远远落后于其他消费零售行业，以至于有玩笑称，“创新型银行”这种说法本身就自相矛盾。一个简单的例子：当智能卡、非接触式支付、移动支付等创新型支付技术在亚洲方兴未艾、很可能引导21世纪的世界支付潮流时，美国银行业依然死守着传统的支票和磁条卡。

　  阻碍美国零售银行创新的因素主要有：

　◎ 监管障碍。美国的多头金融监管体系严格且繁琐，银行即使只是推出新的促销活动，都需要考虑诸如消费者隐私保护、贷款安全、公平借贷等方面的监管政策，更遑论推出复杂的新产品了。繁琐的监管延缓了银行的创新速度和频率。

　◎ 银行内部组织结构瓶颈。专注于产品的企业，通常会有专门的研发部门，但在银行业，所谓研发部门则更多关注IT。此外，当“跨部门团队协作”在其他产业大行其道之时，银行内各部门或各业务条线之间依然高度分隔，跨部门协作不受鼓励。

　  因此，了解市场需要何种技术创新的人，同真正向客户提供产品和服务的人，往往各自为战，中间缺乏顺畅的沟通机制。

　  ◎ 惰性与谨小慎微。银行是经营风险的行业，任何细微的纰漏，都有可能引致公众对银行的信任危机；而另一方面，尽管客户可能对银行的服务多有抱怨，但鉴于转换银行的成本较高，只要银行服务尚在可容忍的范围内，客户一般不会转换银行。这两个因素综合起来，使得美国零售银行业缺乏冒险精神与创新动力。

　  此外，过去10多年中的银行业整合浪潮，更使零售银行业务缺乏创新的局面进一步恶化：购并后的整合往往意味着裁员、关闭重复的或不盈利的网点，各种其他措施也旨在削减成本，这是整合的基本经济规律，本来无可厚非。但企业经常会走得太远，以至于“削减成本”近乎成了“客户服务水平滑坡”的同义语。

来源：《当代金融家》